美国养老金投资组合

① 美国养老金规模

美国养老金体系概况
1.第一支柱：全面覆盖并提供基本保证

同样，美国养老金体系也有三根支柱。第一支柱是OASDI（Old-Age, Survivors, and Disability Insurance Program），这是在大萧条时期通过1935年的《社会保障法》制定的一项具有法律强制性的社会保障计划，涵盖了美国约96％的工作人群。该保险计划通过员工和雇主（通常是员工税前工资金额的6.2％，雇主缴纳同等金额）缴纳的社会保障税提供资金，再通过社会保障信托基金进行保守投资; 根据法律规定，该基金只能投资于由联邦政府担保的不可出售的股票以及证券，因此资金安全是有保证的。

2.第二支柱：作为第一支柱的补充，具有递延税款的特征

第二支柱是职业养老金，其中最广为人知的是401（k）计划，于1981年通过税法引入。虽然固定收益（Defined Benefit）仍然作为一个选择存在，但如今固定缴款（Defined Contribution）在401（k）计划中占主导地位。在DC计划下，雇主为每个员工单独设置401（k）账号，然后由雇主和员工出资缴纳相应的金额。通常来说，退休前不能提取资金。雇主通常会与某些基金合作，并提供一系列投资选择以供员工根据自身风险偏好做出选择；员工承担投资风险。在传统的401（k）计划中，员工享有根据累计贡献划分的按阶段免税，并且税费仅在提款时才扣除。这样的递延税制使该计划具有吸引力。

3.第三支柱：作为第二支柱的补充，具有更大程度的灵活性

第三支柱主要包括个人退休帐户（IRA），以及个人储蓄和投资计划。1974年，雇员退休收入保障法（ERISA）建立了IRA体系，该法案通过执行相应的准入规则来保障美国人的退休资产。IRA与401（k）计划在某种程度上类似，主要的区别在于传统IRA的账户是由员工自己开通，而不是雇主。同时雇主也无需缴纳相匹配的金额。

与401（k）计划类似的是，传统IRA的贡献也为税前，税金在提款时收取。而对比401（k）中的指定基金投资的限制，IRA计划有成千上万的投资选择。过去几十年来，除了传统版本外，401（k）计划和IRA还有很多种变化，例如Roth 401（k），Roth IRA，SEP IRA，SAR-SEP IRA，Simple IRA等，以满足雇主和个人参与者的需求。

② 个人养老金制度在美国是怎样的近80万个百万美金账户，坐等退休

养老金制度作为保障未来生活的基础，受到世界范围内各个国家的支持。但是由于各个国家经济制度和发展水平的不同，各国间的养老制度也有所区别。美国作为最典型的发达国家，其经济发展迅速，各项制度发展完善，其养老金制度也是非常健全和完善的，被不少国家参考借鉴。
而近期我国关于个人养老金制度问题也是频上热搜，引起不少人的讨论。美国作为经济发达、社会保障制度相对完善的发达国家，其养老制度也是受到大家的关注。据不完全统计，在美国目前约有近80万个百万美元养老金账户。这也就意味着账户主人可以完全不用再为未来养老问题发愁，哪怕退休也完全可以实现衣食无忧。
一、 美国的养老金制度
美国作为发达国家中的翘楚，社会保障制度也相对于完善健全，在国际上颇为出色。那么美国的养老金制度主要包含哪些方面呢?它的养老金制度主要包含三个方面。即社会养老保险制度、企业补充养老保险制度和个人储蓄养老保险制度。
1. 社会养老保险制度
美国的社会保险制度又称为联邦退休或岁金制度，是由国家主导锋乱并强制实施的退休金制度。这是美国为了保障退休人员的生活水平提供的一种社会保障福利，也是最基本的保险制度。其最具特色的是该社会保障税由国家强制收取个人工资比率的一部分，转入其相关机构设置的社会保障基金账户，用于保障未来的各项社保福利支出。
联邦退休金制度鼓励“多缴多得”，在职期间社会保障税缴纳越多，退休后领取的养老金也相对更多，这与我国的养老金缴纳制度有异曲同工之处。当然为了保障社会公平性，联邦退休金制度也限制应缴税工资上限，即超出该部分的工资可不再缴纳社会保障税，也是保障了相对的社会公平性。
2. 企业养老保险制度
企业养老金保险制度也被称为年金计划，即个人和企业共同承担的养老税金缴纳的补充养老金制度。其中在美国最受企业欢迎的就是“401K计划”，是以颁布的税法条列来命名的。主要内容就是国家和企业为员工建立的养老金制度可以享受税收减免优惠，降低了雇主企业的经济压力，保障了企业的利益。
401K计划，是由企业和员工共同缴纳一定比例的资金存入该账户，其账户积累资金主要用于员工到达退休年龄后领取该账户资金，用于保障生活水平。不同于其他国家的固定账户资金，美国的401K账户通常会提供各种基金类型的投资以供员工选择，自主选择投资类型并承担该投资带来的收益或者亏损。
3. 个人储蓄养老保险制度
个人储蓄养老保险制度又称之为个人退休金计划，即个人自愿参与的补充养老金计划。也就是说在缴费方面相对自由，可以根据个人收入情况，来确定自己的缴费金额。根据美国养老金纳税原则，也就是年轻的时候缴纳的金额越多，在达到法定退休年龄后退休会领取更多的养老金。
不同于前两个的养老保险制度，个人退休金计划个个人补充性养老。其主要特点是国家提供税收优惠，个人出于自愿原则建立的个人退休账户，也就是IRA计划。这个账户主要由账户持有者自主管理，同样的也可以将该账户资金用于投资，以获取收益，同样的，也要承担该投资可能产生的各项投资风险。
二、 如何实现账户百万美金
据不完全资料统计，截止2021年美国养老金账户已有高达80万个百万美金账户。这些账户的持有者可以完全不用担心退休的生活，甚至实现财务自由，坐等退休。那么如何实现养老账户百万美金?
对于美国的养老金制度来说，其账户资金可以用于理财衫基睁投资获取更多的收益。即401K账户虽然是由企业提供，但是也会提供各种理财组合用于员工选择投资，其投资获得的收益也会反馈到账户内，用于养老金领取。同样的IRA账户则是由个人管理，很多人选择使用账户资金用于各项高回报投资以获取收益。
要实现账户百万美金，一方面是国家、企业和个人缴纳的养老金部分，另一方面就是将养老金账户的资金用于投资获得的投资收益。当然投资有风险的，在投资过程中要量力而行，选择稳健保险的投资理财才不会有较大的理财风险。
三、 养老金制度的意义
对于一个国家的发展来说，国家发展是否全面，主要是看该国家的社会养老制度是否健全完善。而不同国家积极推出各项社会福利保障和完善养老金制度也是为了维护社会稳定和保障经济的健康发展。而美国养老金制度发展，也给我国的养老金制度发展带来的一定的参考和借鉴意义。
美国养老账户资金可以用于各项组合基金投资，一方面是鼓励居民积极投资个人养老;另一方面同样的也带动社会其他行业养老基金的发展，推动社会经济发展。将个人资金用于养老投资储蓄，也有利于养成良好的养老投资习惯和个人理财观念的树立。对未来进行投资，有利于保障退休后的生活水平和生活质量。
小结:
养老金制度的不断完善，不仅代表了一个国家的发展实力，更多的是国家对于社会老年群体的保障。美国在社会福利保障制度方面和养老金方面的发展是有目共睹的，同时也是值得其他国家参考的。但是养老金制度的是要符合国家发展和社会经济状况的，适合自己国情的才是最好的。
我国作为发展中国家，随着经济的不断发展，我国对于社会保障制度的关注也越来越大，也在积极完善我国的社会福利保障制度和养老金制度。对于美国的养老金制度你有什么看法和意见吗

③ 美国401k养老计划的优缺点

目前是美国养老金的主要形式也是主流趋势，据美国养老基金协会数据统计，美国75%接近退休年龄的家庭拥有401k退休计划，那么为什么401K计划在美国养老金占有如此重要的地位呢？
一、什么是401K计划
美国的养老金大体分为两部分，一是社会保险金，相当于我国的养老保险，保证就业者退休之后的基本的养老生活。另一部分是企业的养老金计划，401K计划仅是其中重要组成部分，相当于中国的企业年金计划。美国的401K计划和我国的养老金，有很大区别，至于优劣比较，则见仁见智。
根据该计划，企业为员工设立专门的401K账户，和中国的养老保险制度一样，员工每月从其工资中拿出一定比例的资金存入养老金账户，而企业一般也按一定的比例往这一账户存入相应资金。双方共同承担，存入员工的个人账户，形成了雇主与雇员共同负担退休福利的格局。
如果你作为公司员工，你在工作期间所投入到401K账户的资金和企业投入的资金就是你的退休金，到59岁半就可以从退休账户领取这笔钱。美国在税务上有严格的规定，领取退休金是要向政府交税的，所以，退休员工一般都是逐年领取退休金，为了避税，不会一次性提走所有的退休金。此外对于雇主和雇员来说，投入到401k退休账户所有钱都不需要报税，只有雇员在规定年龄领取时才算收入需要申报个人所得税。私企工作的员工退休后，企业也不需要再给他的员工缴纳退休金，这样可以降低了企业的支出成本。是否加入401K计划，完全凭个人的意愿，可以自由选择。
二、401K的避税方式
雇主和员工存到401k账户里的钱都是税前收入，不需要报税。员工在规定年龄领取时才算收入，需要向国税局申报个人所得税。这就是美国的延迟付税的政策，如果你的收入较高，税率也高，那么这种方式还是能给你带来大实惠的。
对于财力比较富裕的家庭，想多投些钱到401k退休计划里，当然是更好的投资方式，但超过限额的投入是要缴税的。每年的总投入也是有一定的限额的。
三、401K计划的个人及企业投入比例
401k退休计划在每个月投入多少资金上，对于企业的员工而言具有弹性。雇员可依据自己的实际经济情况，每月将收入可接受的比例放到账户中。月收入5000美元的人，如果在退休计划中投入10%，就是500美元，一年投入的资金可达6000美元。但个人每年雇员投入到401k退休计划中的钱是有上限规定的，不是投入多少金额都可以的，2017年的上限是16500美元。如果你的年龄达到50岁，401k退休计划每年还可以再增加5500美元，这样投入退休计划中的资金每年可为22000美元。
企业投入到雇员401k退休计划中的资金为员工年收入的3%。为了保证政府的税收不至于流失太多，美国国家国税局规定雇主在为企业员工投入401k退休计划资金不能超过雇员年收入的6%。
所以，根据以上的规定，我们可以大概的计算一下，如果你的年薪10万美元、年龄在50岁，你可以投入16500美元。到了50岁，可以再加上5500美元，合计为22000美元。雇主按6%的比例可投入资金6000美元。一年下来你的401k退休计划现金就有了28000美元。如果按照65岁退休，即使在50岁时按照此比例在401k退休计划中投入资金，15年中投入的资金不算投资收益，本金合计为42万美元。怎么样，42万美元的退休金是不是很令人艳羡的一块大肥肉啊。
综上所述，美国401K计划的养老保制度，在美国已成为养老保险的主流，既可以为企业合理的进行避税，也减少了个人的缴税数额，利国利民，目前欧洲例如德国、法国、西班牙、匈牙利等国，也有相应的养老保险政策与其大致相同，竞相效仿，该制度必将在不久的将来，深入亚洲的养老保险体系，真正做到老有所依，老有所养。

④ 401K计划的简介

401k计划也称401K条款，401k计划始于20世纪80年代初，是一种由雇员、雇主共同缴费建立起来的完全基金式的养老保险制度。

401K计划是指美国1978年《国内税收法》新增的第401条k项条款的规定，1979年得到法律认可，1981年又追加了实施规则，20世纪90年代迅速发展，逐渐取代了传统的社会保障体系，成为美国诸多雇主首选的社会保障计划。适用于私人盈利性公司。

美国401K是企业年金。美国的养老金分为两个部分，一部分是国家层面的社会保险金，相当于中国的养老保险，保证就业者退休之后的基本的养老生活。另一部分是企业的养老金计划，401K计划仅是其中重要组成部分，相当于中国的企业年金计划。

(4)美国养老金投资组合扩展阅读：

401K计划的成功原因为：

1、税收优惠是401k计划发展的源动力。在此之前的补充养老保险计划多由企业缴费，可以享受税优，如有个人缴费则需纳税。因此美国的个人储蓄率一直较低，人们更倾向于当期消费。通过个人缴费的税收优惠政策，401k计划实现了国家、企业、个人三方为雇员养老分担责任的制度设计，对企业和员工产生很大的吸引力。

2、以“以养老为目的”的制度设计和监管提高了储蓄率。401k计划为了实现养老的目的，通过有力的监管对提前取款行为进行了惩罚，有效地激励了储蓄。研究结果表明，与美国国民原有的边际储蓄倾向相比，401k计划可以提高至少89%的国民储蓄率。

3、成熟的资本市场为养老金的长期投资提供了适宜的市场环境。二十世纪70年代初美国资本市场开始进入大变革时代，市场更加成熟，投资工具日益丰富，加上法律法规体系和监管体系非常健全，包括401k计划在内的养老金资产成为美国资本市场的基石，与资本市场形成了良性互动发展的局面。

参考资料来源：网络-401K计划